【干货】功率器件产业产业链全景梳理及区域热力地图

孙慕云2021-09-11 10:00

本文汇总了功率器件生产厂商上市公司，主要包括的上市公司有：

产业链中游功率器件：苏州固锝(002079);新洁能(605111);银河微电(688689);台基股份(300046);捷捷微电(300623);士兰微(600460);华虹半导体(01347.HK);华微电子(600360);华润微(688396);扬杰科技(300373);立昂微(605358);深深爱833378.OC;闻泰科技(600745);派瑞股份(300831)。

产业链上游上市公司其中硅片：中环股份002129;华虹半导体01347.HK;中芯国际981.HK/SMI.NY。

外延片：三安光电600703;士兰微600460;乾照光电300102;*ST德豪002005;有研新材/600206;华灿光电300323;澳洋顺昌002245;联创光电600363.

光刻胶：上海新阳(300236);晶瑞股份(300655);南大光电(300346);容大感光(300576);永太科技(002326);雅克科技(002409);飞凯材料(300398);广信材料(300537)

上游设备：长川科技(300604);中微公司(688012);北方华创(002371);芯源微(688037);赛腾股份(603283);华峰测控(688200);精测电子(300567);至纯科技(603690).

产业链下游：中国电信(00728.HK);中国联通00762.HK/600050;中国移动00941.HK;烽火通信600498等。

核心数据：产量;销量;产能

功率器件产业产业链全景梳理：功率器件为电子信息产业的基础和核心领域

上游原材料层面，与整体半导体产业相似，晶圆供应商在上游产业链中仍占据较大话语权;此外在国际厂商带动下，宽禁带材料SiC、GaN等正逐步进入市场;

生产厂商层面，国内功率器件厂商基本为IDM模式，即具备从设计、制造到封装测试完整生产链，但绝大多数厂商只在二极管、低压MOS器件、晶闸管等相对低端器件的生产工艺方面较为成熟，对于IGBT等高端器件，国内只有极少数厂商拥有生产和封装能力，国内销售的高端功率器件产品仍然被美、日、欧厂商所主导。面对良好的市场发展前景和巨大的进口替代市场，对于国内厂商来说，通过国际产业并购、自主技术突破以实现产品提升、进口替代，是当下的必然选择。

功率器件的下游应用主要包括新能源汽车、充电桩、工业控制光伏和风电、消费电子、家电、通信等领域，其中新能源汽车和工业控制是最大也是增长最快的两个细分领域，充电桩是与新能源汽车产业相关的一大应用领域，也是IGBT或MOSFET重要应用高地。

具体下游应用层面，功率IC多用于电源管理芯片，进而应用于消费电子、家用电器、电源设备等;功率模组多用于新能源汽车、智能电网、轨道交通等各传统和新兴产业中的DC/AC逆变器、整流器、驱动控制电路方面。受益于我国新能源汽车等产业的强势发展，近年来国内功率半导体器件/模组市场需求加速提升，国产替代迫在眉睫，有望成为我国半导体产业中一个特色增长点。功率分立器主要应用于消费电子、无线通信、工业控制等领域。

图表1：功率器件产业链

功率器件上游主要有功率半导体原材料和设备，原材料中硅片代表企业有中环股份、SK海力士、环球晶圆等，光刻胶企业有晶瑞股份、陶氏化学、科华微电子、旭成化等;封装材料有陶氏杜邦、宏昌电子等。半导体设备企业有应用材料、日立高新、上海微电子等;检测设备企业有长川科技、泰瑞达、上海中艺、东电电子、东京精密等。

功率器件产业链中游主要有功率IC、功率模组和功率分立器，其中功率分立器领域主要有英飞凌、德州仪器、士兰微、博通等企业。

功率器件下游应用领域广泛，如无线通信、消费电子、汽车电子和工业控制领域等，代表性企业如下：

图表2：功率器件产业链全景图谱

功率器件产业产业链区域热力地图：集中分布于沿海地区

目前，我国功率器件行业参与者众多，进入我国的国际功率器件厂商占领市场大部分份额，中国自有的功率器件，以中低端市场为主，在国际知名品牌较少，但近几年有迅速发展态势。区域分布方面主要分布在我国沿海地区如山东、江苏、上海、浙江、福建、广东等地，部分中部地区也有些分布如湖北江西，北方地区陕西、北京、天津三地有分布。

图表3：2021年中国功率器件产业上市公司区域热力图(按所属地)