2024年全球ESG投资行业分析 ESG整合策略衰退
行业主要上市公司:主要有中信证券(600030)、中国银河(601881)、国泰君安(601211)、工商银行(601398)、建设银行(601939)等。
本文核心数据:全球ESG整合法策略占比数据
ESG投资策略是ESG投资的核心
ESG投资策略是市场资金实现资源配置功能、金融机构践行ESG投资理念的方法。ESG投资策略的研究是投资产品开发的必要基数,其作为ESG投资全流程工作的核心,串联起上游ESG基础设施和下游的ESG投资产品开发。
ESG投资策略分类
在全球可持续投资联盟(GSIA)发表的《全球可持续投资回顾2012》中,首次对ESG可持续投资策略进行了分类与定义,目前已成为全球最经典的分类标准。欧洲可持续发展论坛(Eurosif)也有类似的分类。而根据PRI分类,ESG投资策略总体上可分为两个大类、五个子类,基本涵盖了GSIA发布的ESG投资策略:
近年来全球ESG投资策略空前收缩
2020年是ESG投资策略的一个重要分水岭,GSIA数据显示:2020年ESG整合法超越负面筛选策略成为投资者最常采用的投资策略,全球规模达25.2万亿美元,占比43%。2022年,全球ESG投资策略规模经历了一场空前的收缩,尤其作为做普遍投资方法的ESG整合策略遭受了剧烈冲击。这一下降趋势不仅象征着ESG整合策略的衰退,而且反映出投资界对此类策略有效性的重新评估和审慎考量。
根据GSIA最新发布的《全球可持续投资回顾2022》报告,全球资本市场在筛选策略方面,负面筛选、标准化筛选、以及其他策略如主题投资、正面筛选和影响力投资等,均遭遇了规模的大幅缩水。这一横跨多个策略的普遍衰退昭示了2022年投资者在执行ESG策略过程中面临的新挑战,并指向了对现行ESG实践方法的深度反思和可能的策略调整。广泛的规模减少也可能预示着投资者正在探索新的路径,以适应全球投资环境的日益增长的复杂性和不确定性。
注:由于一直ESG基金可能采用两种以上的投资策略,因图中各类策略存在重复统计
中国ESG投资策略呈现新特征
随着全球市场ESG投资的飞速发展,ESG投资策略特别是权益资产端日趋成熟。就中国市场而言,进入2023年,ESG投资风格呈现出前所未有的新特征:
更多本行业研究分析详见前瞻产业研究院《中国资产管理行业市场前瞻与投资战略规划分析报告》。
同时前瞻产业研究院还提供产业大数据、产业研究报告、产业规划、园区规划、产业招商、产业图谱、智慧招商系统、行业地位证明、IPO咨询/募投可研、IPO工作底稿咨询等解决方案。在招股说明书、公司年度报告等任何公开信息披露中引用本篇文章内容,需要获取前 瞻产业研究院的正规授权。
更多深度行业分析尽在【前瞻经济学人APP】,还可以与500+经济学家/资深行业研究员交流互动。
广告、内容合作请点这里:寻求合作
咨询·服务